來源： 新康界　

 

作者：猶他之羊

1.互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療是什么？

互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療有廣義和狹義之分，廣義指借助互聯(lián)網(wǎng)平臺進(jìn)行的一切醫(yī)療行為，狹義僅指互聯(lián)網(wǎng)在線醫(yī)療服務(wù)。

圖1：互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療定義

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

圍繞患者、藥企、醫(yī)療機(jī)構(gòu)、醫(yī)生這四種主體，產(chǎn)生了健康管理平臺、醫(yī)藥電商平臺、醫(yī)療知識平臺、掛號問診平臺、醫(yī)生助手平臺共五類互聯(lián)網(wǎng)平臺。

圖2：互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療五大平臺

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

在五大平臺中，掛號問診平臺用戶流量最大，占比已超6成。醫(yī)藥電商平臺用戶增速最快。

圖3：互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療平臺用戶規(guī)模（單位：千萬）

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心，Mob研究院

2.疫情沖擊刺激互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療進(jìn)一步發(fā)展

2020年疫情極大的沖擊了線下醫(yī)療，互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療臨危受命投入到抗擊疫情的戰(zhàn)斗中?；ヂ?lián)網(wǎng)醫(yī)療表現(xiàn)突出一方面提高了廣大民眾對它的認(rèn)識，也培養(yǎng)了民眾的使用習(xí)慣，另一方面推動了政策加強(qiáng)了對它的支持。

如果將掛號為代表性的應(yīng)用作為互聯(lián)網(wǎng)1.0的標(biāo)志，那目前正處于在線醫(yī)院為代表的2.0時(shí)代，預(yù)計(jì)未來醫(yī)院主體主動參與構(gòu)建這一生態(tài)將在一定程度上推動該領(lǐng)域的發(fā)展，構(gòu)建以個(gè)人健康為中心“醫(yī)療、醫(yī)藥、醫(yī)保”三醫(yī)聯(lián)動的體系。屆時(shí)預(yù)計(jì)2.0時(shí)代互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)流量模式和醫(yī)院主導(dǎo)模式3.0將同時(shí)存在共同促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療的發(fā)展。

圖4：我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療發(fā)展歷程

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

3.政策保障體系不斷完善

醫(yī)療服務(wù)是一門高投資、回報(bào)周期長的生意，相比起來，醫(yī)藥零售的投入更小、回報(bào)更快，因此醫(yī)藥電商成為國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療最常見的選擇。目前的商業(yè)模式仍然是以賣藥維持生計(jì)，未來拓展的服務(wù)才是想象空間。

2021年10月27日，國家衛(wèi)健委發(fā)布的《互聯(lián)網(wǎng)診療監(jiān)管細(xì)則(征求意見稿)》有望會改變這一行業(yè)現(xiàn)狀。監(jiān)管細(xì)則的出臺，預(yù)示著互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療“野蠻生長”時(shí)代即將過去，行業(yè)逐步走向規(guī)范化，其中對AI問診開方、先賣藥后補(bǔ)方、藥品回扣等違規(guī)行為的明確禁止，使得“醫(yī)、藥、技”之間的邊界涇渭分明。互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療行業(yè)正在迎來一場新的洗牌：聚焦醫(yī)療服務(wù)的平臺正迎來高速發(fā)展期。

《意見稿》明確指出，醫(yī)療機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)有專門部門管理互聯(lián)網(wǎng)診療的醫(yī)療質(zhì)量、醫(yī)療安全、藥學(xué)服務(wù)、信息技術(shù)等，建立相應(yīng)的管理制度，包括但不限于醫(yī)療機(jī)構(gòu)依法執(zhí)業(yè)自查制度、互聯(lián)網(wǎng)診療相關(guān)的醫(yī)療質(zhì)量和安全管理制度、患者安全不良事件報(bào)告制度、醫(yī)務(wù)人員培訓(xùn)考核制度、患者知情同意制度、處方管理制度、電子病歷管理制度、信息系統(tǒng)使用管理制度等。

圖5：我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療政策情況

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

4.互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院建設(shè)多但運(yùn)營不善

我國居民健康素養(yǎng)水平逐年提升，越來越多人關(guān)注健康需求。面對著優(yōu)質(zhì)醫(yī)療資源供給不足的問題時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)、人工智能等技術(shù)連接資源，有望打破醫(yī)療困局，于是互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院應(yīng)運(yùn)而生。隨著互聯(lián)網(wǎng)、人工智能、大數(shù)據(jù)等新興技術(shù)的發(fā)展，不斷推動著我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院的發(fā)展。

圖6：技術(shù)連接資源

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

在監(jiān)管細(xì)則下，已經(jīng)擁有較為成熟的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療平臺贏在了起跑線上，而那些缺乏數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施、不具備運(yùn)營條件的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院將面臨整改甚至清退，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)集中度將得到大幅度提升。

2015年底，微醫(yī)建設(shè)并運(yùn)營的全國第一家互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院落地烏鎮(zhèn)，就此拉開了我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療新的序幕。國家衛(wèi)健委統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2021年6月底，全國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院已經(jīng)超過1600家，僅2021年上半年，新增互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院數(shù)量就超過500家。

但目前，我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院的有效管理并不樂觀，超過90%的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院處于建而不用，亦或是淺嘗輒止的“僵尸狀態(tài)”?；ヂ?lián)網(wǎng)醫(yī)院沒有得到有效運(yùn)營，歸根結(jié)底是大部分互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院的運(yùn)營能力不足。

互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療要覆蓋診前、診中和診后等診療全過程，這要求互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院能夠連接醫(yī)生、患者、醫(yī)保等多方。此次《意見稿》對開展互聯(lián)網(wǎng)診療服務(wù)主體的數(shù)字化能力和醫(yī)學(xué)專業(yè)能力提出了更高要求，未來醫(yī)保的接入將成為檢驗(yàn)互聯(lián)網(wǎng)診療服務(wù)質(zhì)量的“試金石”。

5.模式和路徑探索

近年來，我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院也在試圖改善建而不營的局面，不斷進(jìn)行著模式創(chuàng)新和探索。以創(chuàng)建了烏鎮(zhèn)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院的數(shù)字醫(yī)療平臺微醫(yī)為例，其2019年在山東省泰安市開展“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)保+醫(yī)療+醫(yī)藥”慢病管理創(chuàng)新服務(wù)，依托互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院打造互聯(lián)網(wǎng)慢病醫(yī)聯(lián)體，成為城市醫(yī)保部門直接購買數(shù)字慢病管理的模式創(chuàng)新。

該模式涉及慢病管理線上線下全流程，提供慢病復(fù)診、購藥、報(bào)銷、數(shù)據(jù)管理，以及數(shù)字化干預(yù)處置等服務(wù)，并通過數(shù)字化、規(guī)范化的全流程管理，強(qiáng)化了醫(yī)保監(jiān)管和控費(fèi)。僅一年時(shí)間，當(dāng)?shù)芈』颊呷司驮\時(shí)間從2-3小時(shí)下降到30分鐘，單次處方金額較2019年下降了12.7%。作為中國最早打通醫(yī)保支付體系的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院平臺，微醫(yī)截至目前已經(jīng)在全國落地了31家互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院，其中18家已打通醫(yī)保支付。

2020年，天津微醫(yī)互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院牽頭，與天津267家基層醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)共同組建的緊密型互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)聯(lián)體——天津市基層數(shù)字健共體，為居民提供全流程醫(yī)療和健康維護(hù)服務(wù)，并探索開展醫(yī)?？傤~預(yù)算下“按病種和按人頭打包付費(fèi)”的支付方式。這一實(shí)踐在深度打通“醫(yī)、藥、保”的基礎(chǔ)上，容納進(jìn)足夠數(shù)量、足夠多元的產(chǎn)業(yè)鏈主體，形成“支付+履約”雙輪驅(qū)動的閉環(huán)生態(tài)，構(gòu)建起了“以健康為中心”的健康管護(hù)組織。

三明醫(yī)改“總舵手”、三明市人大常委會主任詹積富曾評價(jià)：“天津正在建設(shè)的數(shù)字健共體，由互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院牽頭組建緊密型醫(yī)聯(lián)體，建立起以家庭醫(yī)生簽約為核心，以慢病管理為抓手的‘健康責(zé)任制’。這實(shí)際上就是三明醫(yī)改3.0的目標(biāo)，相關(guān)的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)具有良好的示范效應(yīng)，成效值得關(guān)注。”

結(jié)合《意見稿》與相關(guān)企業(yè)的實(shí)踐可以看到，真正意義上的“醫(yī)、藥、保”閉環(huán)，要求互聯(lián)網(wǎng)診療能夠與實(shí)體機(jī)構(gòu)提供同等質(zhì)量的服務(wù)。因此，成熟的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)，是避免互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)院成為“擺設(shè)”，真正發(fā)揮效能的關(guān)鍵。

6.互聯(lián)網(wǎng)巨頭如何布局？

醫(yī)藥電商兩大玩法：“網(wǎng)購式”醫(yī)藥電商+“外賣式”醫(yī)藥電商。

圖7：醫(yī)藥電商主要模式

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心、Mob研究院、公開資料整理

阿里健康以醫(yī)藥零售業(yè)務(wù)為主，占比超9成。在此基礎(chǔ)上不斷探索醫(yī)療健康服務(wù)和數(shù)字基建業(yè)務(wù)，打造全領(lǐng)域布局的醫(yī)療科技和服務(wù)企業(yè)。2021財(cái)年?duì)I業(yè)收入155.2億元，天貓平臺年活躍用戶規(guī)模超2.8億。“背靠大樹好乘涼”，有著來自阿里系強(qiáng)大的資源和流量支持，近年來阿里健康業(yè)務(wù)保持超高速成長。

圖8：阿里健康業(yè)務(wù)布局

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心、Mob研究院、公開資料整理

京東健康主營業(yè)務(wù)包含醫(yī)藥零售和在線醫(yī)療業(yè)務(wù)，醫(yī)藥零售占比超8成。醫(yī)藥零售與在線醫(yī)療業(yè)務(wù)相互引流，形成“醫(yī)藥閉環(huán)”。京東健康傳承著“京東系”完備供應(yīng)鏈，吸引著零售藥房的入駐，也為消費(fèi)者提供高效的送藥體驗(yàn)。

圖9：平安健康業(yè)務(wù)布局

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心、Mob研究院、公開資料整理

平安健康業(yè)務(wù)包括在線醫(yī)療、消費(fèi)型醫(yī)療、健康商城、健康管理及互動業(yè)務(wù)。在不斷培養(yǎng)自有醫(yī)生的基礎(chǔ)上，利用AI提高問診效率，強(qiáng)固品牌粘性。

圖10：平安健康業(yè)務(wù)與資源概況

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心 、Mob研究院、公開資料整理

7.我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療市場規(guī)模

在疫情黑天鵝和政策利好的共振下，互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療行業(yè)迎來黃金成長期，預(yù)計(jì)2025年規(guī)模有望超萬億元。（包括醫(yī)生助手平臺、醫(yī)藥電商平臺、掛號問診平臺、健康管理平臺和醫(yī)療知識平臺，市場規(guī)模預(yù)測根據(jù)我國醫(yī)療總支出乘以互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療行業(yè)滲透率計(jì)算。）

圖11：我國互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療市場規(guī)模

 

 

來源：中康產(chǎn)業(yè)資本研究中心

8.互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療的未來是賣藥？

互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療的未來是什么？只是普通的賣藥？首先我們監(jiān)管政策來看，與此前的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療監(jiān)管政策相比，新監(jiān)管細(xì)則最大的特點(diǎn)是，明晰了醫(yī)療、醫(yī)藥和輕問診/AI診療之間的界限。

《意見稿》指出，加強(qiáng)藥品管理，禁止統(tǒng)方、補(bǔ)方等問題發(fā)生。醫(yī)療衛(wèi)生人員的個(gè)人收入不得與藥品和醫(yī)學(xué)檢查收入相掛鉤。醫(yī)師接診前需進(jìn)行實(shí)名認(rèn)證，確保由本人接診。其他人員、人工智能軟件等不得冒用、替代醫(yī)師本人接診。相關(guān)監(jiān)管細(xì)則正在推動互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療回歸醫(yī)療本位，“如何為醫(yī)療賦能”將會是包括醫(yī)藥電商在內(nèi)的其他細(xì)分業(yè)務(wù)未來的轉(zhuǎn)型方向。

從互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療的長期發(fā)展來看，醫(yī)療服務(wù)的價(jià)值遠(yuǎn)高于單一的醫(yī)藥零售。行業(yè)研報(bào)數(shù)據(jù)顯示，當(dāng)前傳統(tǒng)連鎖藥房的市銷率約為2-3倍，而以醫(yī)藥電商為營收支柱業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療企業(yè)的市銷率約為5-7倍。而以互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療發(fā)展較為成熟的美國市場為參考，數(shù)字醫(yī)療服務(wù)標(biāo)桿平臺Teladoc的市銷率高達(dá)21倍?？v觀Teladoc近年來的業(yè)績增長，其2018-2020年三年的營收復(fù)合增長率達(dá)到61.8%。

這意味著，醫(yī)藥電商之外，醫(yī)療服務(wù)將為互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療提供更大的想象空間，并已被資本市場驗(yàn)證。目前國內(nèi)的數(shù)字醫(yī)療企業(yè)也呈現(xiàn)出高速增長的態(tài)勢。以微醫(yī)為例，數(shù)據(jù)顯示，其2020年?duì)I達(dá)到18.32億元，同比增長262%；2018-2020年，營收復(fù)合增長率達(dá)到168%，體現(xiàn)出國內(nèi)醫(yī)療服務(wù)市場巨大的發(fā)展?jié)摿Α?/p>

在監(jiān)管細(xì)則落地后，且隨著信息技術(shù)、物聯(lián)網(wǎng)及大數(shù)據(jù)技術(shù)的高速發(fā)展，數(shù)字醫(yī)療這條曾經(jīng)被認(rèn)為“最難走”的賽道，將成為互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療行業(yè)未來發(fā)展的主流。